一、無償轉讓股票增值稅政策

二、無償轉讓股票所得稅政策

三、稅收策劃的主要方式類型

四、案例引入和節稅預測分析

一、無償轉讓股票增值稅政策

根據《財政部 稅務總局關于明確無償轉讓股票等增值稅政策的公告》(財政部 稅務總局公告2020年第40號)第一條：“納稅人無償轉讓股票時，轉出方以該股票的買入價為賣出價，按照“金融商品轉讓”計算繳納增值稅;在轉入方將上述股票再轉讓時，以原轉出方的賣出價為買入價，按照“金融商品轉讓”計算繳納增值稅”。

根據《財政部 稅務總局關于全面推開營業稅改征增值稅試點的通知》(財稅〔2016〕36號)附件2《營業稅改征增值稅試點有關事項的規定》的規定：“金融商品轉讓，按照賣出價扣除買入價后的余額為銷售額”。

根據《財政部 稅務總局關于全面推開營業稅改征增值稅試點的通知》(財稅〔2016〕36號)附件1《營業稅改征增值稅試點實施辦法》第十四條第一款規定：“單位或者個體工商戶向其他單位或者個人無償提供服務視同銷售服務，但用于公益事業或者以社會公眾為對象的除外”。

納稅人無償轉讓股票應納增值稅=賣出價-買入價=買入價-買入價=0

二、無償轉讓股票所得稅政策

根據《中人民共和國企業所得稅法實施條例》第二十五條：企業發生非貨幣性資產交換，以及將貨物、財產、勞務用于捐贈、贊助、集資、廣告、樣品、職工福利和利潤分配等用途的，應當視同銷售貨物、轉讓財產和提供勞務，國務院財政、稅務主管部門另有規定的除外。

根據《國家稅務總局關于企業處置資產所得稅處理問題的通知》國稅函2008828號 ：企業將資產移送他人的下列情形，因資產所有權屬已發生改變而不屬于內部處置資產，應按規定視同銷售確定收入。

(一)用于市場推廣或銷售;

(二)用于交際應酬;

(三)用于職工獎勵或福利;

(四)用于股息分配;

(五)用于對外捐贈;

(六)其他改變資產所有權屬的用途。

因此，納稅人無償轉讓股票的行為應作為企業所得稅視同銷售處理。具體

根據《國家稅務總局關于企業所得稅有關問題的公告》(國家稅務總局公告2016年第80號)第二條規定，企業發生《國家稅務總局關于企業處置資產所得稅處理問題的通知》國稅函2008828號第二條規定情形的，除另有規定外，應按照被移送資產的公允價值確定銷售收入。

《中人民共和國企業所得稅法實施條例》第十三條明確，公允價值是指按照市場價格確定的價值。根據這一規定，企業發生無償轉讓股票行為的，應按照市場價格確定的價值確定收入額。具體可以按股票無償轉讓前一天收盤價作為市場價格。

三、稅收策劃的主要方式類型

一、企業將股票先無償轉讓給個人然后由個人再轉讓

企業將股票無償轉讓給個人涉及的稅收：

1、增值稅：企業將股票無償轉讓給個人涉及增值稅為0

2、企業所得稅：企業所得稅視同銷售，具體可以按股票無償轉讓前一天收盤價作為市場價格，按規定繳納企業所得稅。

3、印花稅：按交易金額0.1%計算，但交易金額為0,不需繳納印花稅。

個人再轉讓股票涉及的稅收：

1、增值稅：免征

2、個人所得稅：免征

3、印花稅：按交易金額0.1%計算

二、企業將股票無償轉讓給特定企業然后由特定企業再轉讓

企業將股票無償轉讓給特定企業涉及的稅收：

1、增值稅：企業將股票無償轉讓給企業涉及增值稅為0

2、企業所得稅：符合無償劃轉相關條件的可以選擇特殊性稅務處理。

3、印花稅：按交易金額0.1%計算，但交易金額為0,不需繳納印花稅。

特定企業再轉讓涉及的稅收：

1、增值稅：按實際賣出價-買入價作為銷售額按規定的稅率計算繳納增值稅

2、企業所得稅：按實際轉讓實現的所得額繳納企業所得稅。

3、印花稅：按實際交易金額0.1%計算。

四、案例引入和節稅預測分析

a公司為一人有限公司，屬增值稅一般納稅人，a公司持有在2020年2月在上交所上市的股票2900萬股,該股票的發行價為13元，a公司對上市公司的初始投資成本為2900萬元，2021年2月解禁500萬股，目前股票價格為200元/股，假設解禁后其減持股票的價格為150元/股，請計算a公司減持500萬股股票應納的稅收?

一、未經過稅收策劃情況下

a公司減持股票涉稅分析：

1、增值稅。a公司減持股票應按金融商品轉讓計算繳納增值稅，由于a公司屬增值稅一般納稅人，其適用的稅率為6%

應納增值稅=(股票賣出價-股票買入價)/(1+6%)*6%*500

=(150-13)/1.06*6%*500=3877萬元

2、應納城建稅、教育費附加、地方教育費附加=增值稅*10%

=3877*10%=387.7萬元

3、印花稅=150*500*0.1%=75萬元

4、企業所得稅=(500*150-500-387.7-75)*25%=18509萬元

5、分紅環節個人所得稅=(500*150-500-387.7-75-18509)*20%=11106萬元

以上合計應納稅收=3877+387.7+75+18509+11106=33955萬元

稅收占減持收入的比重=33955/500*150=45.27%

二、經過稅收策劃情況下

方案一：a公司先將股票無償轉讓給個人股東，再由個人股東進行減持。

減持股票涉稅分析：

1、增值稅。a公司將股票無償轉讓給個人股東，其無償轉讓環節應納增值稅=0，個人減持股票免征增值稅。

2、應納城建稅、教育費附加、地方教育費附加=增值稅*10%=0

3、a公司無償轉讓環節印花稅=0

個人減持股票環節印花稅=150*500*0.1%=75萬元

4、a公司無償轉讓股票環節企業所得稅應作為視同銷售處理

企業所得稅=(500*150-500)*25%=18625萬元

個人減持股票環節免征個人所得稅

以上合計應納稅收=75+18625=18700萬元

稅收占減持收入的比重=18700/500*150=24.93%

方案一可節稅額=33955-18700=15255萬元

節稅比例=15255/33955=44.93%

方案二：a公司在可以享受財政獎勵的地方成立全資子公司b，b公司暫不登記為增值稅一般納稅人，然后將股票無償劃轉給b公司(劃轉環節不征增值稅和企業所得稅)，然后由b公司進行股票減持(b公司必須在劃轉時間超過12個月后才能減持)

b公司減持股票涉稅分析：

1、增值稅。b公司減持股票應按金融商品轉讓計算繳納增值稅，由于b公司不屬增值稅一般納稅人，其適用的稅率為3%(假設2021年小規模納稅人不再減按1%征收)

應納增值稅=(股票賣出價-股票買入價)/(1+3%)*3%*500

=(150-13)/1.03*3%*500=1938.5萬元

2、應納城建稅、教育費附加、地方教育費附加=增值稅*10%

=1938.5*10%=193.85萬元

3、印花稅=150*500*0.1%=75萬元

4、企業所得稅=(500*150-500-193.85-75)*25%=18683萬元

5、分紅環節個人所得稅=(500*150-500-193.85-75-18683)*20%=11110萬元

以上合計應納稅收=1938.5+193.85+75+18683+11110=32000萬元

假設地方財政獎勵額平均為實繳增值稅、企業所得稅、個人所得稅的20%

財政獎勵額=(1938.5+18683+11110)*20%=6346.3萬元

方案二可節稅額=33955-32000+6346.3=8301.3萬元

節稅比例=8301.3/33955=24.45%

方案三：a公司在可以享受財政獎勵的地方成立全資子公司b，然后將股票無償劃轉給b公司(劃轉環節不征增值稅和企業所得稅)，b公司在劃轉時間超過12個月后將股票無償轉讓給實際控制人，然后再由實際控制人減持股票。

減持股票涉稅分析：

1、增值稅。b公司將股票無償轉讓給實際控制人，其無償轉讓環節應納增值稅=0，個人減持股票免征增值稅。

2、應納城建稅、教育費附加、地方教育費附加=增值稅*10%=0

3、b公司無償轉讓環節印花稅=0

個人減持股票環節印花稅=150*500*0.1%=75萬元

4、b公司無償轉讓股票環節企業所得稅應作為視同銷售處理

企業所得稅=(500*150-500)*25%=18625萬元

個人減持股票環節免征個人所得稅

以上合計應納稅收=75+18625=18700萬元

假設地方財政獎勵額平均為實繳增值稅、企業所得稅、個人所得稅的20%

財政獎勵額=18700*20%=3740萬元

稅收占減持收入的比重=(18700-3740)/500*150=19.95%

方案三可節稅額= 33955-18700+3740=18995萬元

節稅比例=18995/33955=55.94%